Advertentie
Advertentie
analyse

Tien tips om te overleven in de cryptojungle

Een goed geïnformeerd belegger is er twee waard, luidt de boutade, en dat geldt des te meer voor wie geld wil stoppen in crypto.

De cryptomunten zijn in een week tijd ruim 600 miljard dollar marktwaarde kwijt. Tien vragen waarop u het antwoord moet kennen voor u zich aan de bitcoin en co. waagt.

1. Hoe beginnen met crypto?

Een goed geïnformeerd belegger is er twee waard, luidt de boutade, en dat geldt des te meer voor wie geld wil stoppen in crypto. Dat is een wereld zonder toezichthouder, waardoor het risico op fraude er groter is. Het volstaat de waarschuwingen van de toezichthouder FSMA te raadplegen over malafide platformen.

2. Welke cryptobeurs kies ik?

Thomas Spaas, een advocaat die bitcoininvesteerders fiscaal bijstaat, adviseert mensen heel erg uit te kijken voor oplichterspraktijken. ‘Neem het van mij aan, ook de slimste en hoogst opgeleide mensen kunnen in een cryptoscam trappen. Ga dus nooit in op het voorstel van mensen bij hen in cryptomunten te investeren.’

De bekende cryptomunten zijn op een aantal platformen verhandelbaar. Coinbase en Binance zijn grote namen die beschikbaar zijn voor Europese gebruikers. Bit4you is een cryptobeurs die vanuit België opereert. ‘Bij zulke ‘webwallets’ heb je de cryptomunten echter niet zelf in handen’, legt Levi Haegebaert uit, de auteur van het boek ‘Bitcoin voor beginners’. ‘De ‘private keys’ die je toegang geven tot je bitcoins op het netwerk zitten dan bij de cryptobeurs. Je hebt dus een claim op de cryptobeurs. Als die beurs gehackt wordt, riskeer je alles kwijt te zijn.’ Dat gebeurde in 2014 met de Japanse cryptobeurs Mt. Gox.

Cryptocrash, the day after

Weet ook waarin je belegt. Daarvoor kun je informatie verzamelen bij betrouwbare bronnen. ‘Voorts zou ik klein beginnen’, zegt Spaas. ‘Koop eens voor 20 euro bitcoin en kijk wat het doet en hoe het werkt. Je hoeft dus niet per se een hele bitcoin te kopen.’ 1 bitcoin kost tegenwoordig 33.000 euro, maar die kan je in fracties kopen.’

Spaas zit op dezelfde lijn. ‘Wij zeggen altijd: not your keys, not your coins. Ofwel: als je de munten niet zelf in handen hebt, loop je een behoorlijk risico.’ Spaas kijkt fronsend naar het platform Binance. ‘Het is heel groot en het ziet er professioneel uit, maar het juridische statuut is niet zo duidelijk. Weet dus dat je daar een risico loopt.’ Veel cryptobeurzen zijn trouwens niet gereguleerd.

Koop eens voor 20 euro bitcoin en kijk wat het doet en hoe het werkt. Je hoeft dus niet per se een hele bitcoin te kopen.
Thomas Spaas
Bitcoinadvocaat

Haegebaert adviseert een andere aanpak. ‘Je kunt beter een gratis ‘hot wallet’ downloaden, zoals Blue Wallet. Met zo’n wallet krijg je makkelijk via je smartphone toegang tot je bitcoins op het bitcoinnetwerk. Daarnaast krijg je twaalf willekeurige woorden die je op papier kunt schrijven en bewaren. Met die twaalf woorden kun je - ook als je smartphone het niet meer doet - altijd weer toegang krijgen tot je bitcoins.’

Maar om bitcoins in een hot wallet te steken moet je eerst bitcoins aankopen. ‘Dat kan heel makkelijk en veilig via websites als BTCdirect’, zegt Spaas. ‘Je kunt gewoon met Bancontact betalen. Ook bekende platforms als Kraken en Bitstamp, die al langer in Europa actief zijn, zijn zeer betrouwbaar.’ Een ander alternatief is een ‘cold wallet’. Dat is een opslagapparaat waarop de ‘private keys’ staan. ‘Een cold wallet is niet verbonden met het internet en is daarmee een van de veiligste opties’, zegt Haegebaert.

©Filip Ysenbaert

3. Hoe kies ik een digimunt?

‘Je moet dat wereldje leren kennen, bijvoorbeeld via een website als coinmarketcap’, zegt Spaas. ‘Je kunt daar naar ‘source code’ gaan, de plek waar de ontwikkelaars de broncode uitwisselen en nieuwe dingen voorstellen. Dan kun je kijken of er qua ontwikkeling iets gebeurt. Je kunt ook zien welke mensen achter zo’n munt zitten. Als er programmeurs bij zitten die al drie geslaagde cryptoprojecten op de wereld hebben gezet, is de kans groot dat ook deze munt aanslaat. Kijk dus naar het talent dat erachter zit. Een heleboel kleine coins hebben een heel grote mond, maar niet de juiste mensen. Als je daar geen zicht op hebt, kun je voorlopig beter bij de grote cryptomunten als de bitcoin en de ethereum blijven.’ Ethereum is eigenlijk de technologie achter de digitale munt ether, maar op de cryptobeurzen kom je altijd de naam ethereum tegen.

Ook Haegebaert adviseert beginners eerst in de bitcoin te stappen. ‘Die is een stuk veiliger dan andere munten. Begin dus met de bitcoin en verdiep je daarna pas in andere munten. Ook kan het handig zijn om te kijken hoeveel volume een munt heeft. Heeft een munt een volume van minder dan 5 miljoen dollar per dag, dan kun je hem beter links laten liggen.’

Daarnaast is het van belang te kijken naar de kwaliteiten van een munt. Beleggers kopen de bitcoin als bescherming tegen inflatie, omdat er maar 21 miljoen bitcoins gemined kunnen worden. Maar crypto-investeerders kopen een munt als de ether dan weer vaak omdat ze vertrouwen hebben in het onderliggende ethereumnetwerk.

4. Wat zijn de risico’s?

17%
Het op Wall Street genoteerde Grayscale-fonds noteert met een korting van 17 procent op de onderliggende bitcoin.

Heel simpel: je kan je volledige inleg verliezen. ‘Zeker als je in kleine en relatief onbekende munten belegt, is dat risico heel reëel’, zegt Spaas. ‘Bij grotere en bekendere munten als de bitcoin en de ether is een totaalverlies niet uitgesloten, maar minder waarschijnlijk. Toch zult u ook bij die munten merken dat de volatiliteit veel groter is dan bij het gemiddelde aandeel.’ Onderzoek van Bank of America leert dat de bitcoin vier keer zo volatiel is als de S&P500-index. Dat hebben cryptofans afgelopen week ondervonden. Crypto is dus niet voor hartlijders.

5. Wat zijn de fiscale gevolgen?

‘De meerwaarde is in principe vrijgesteld, zolang je je gedraagt als een goede huisvader. Dat wil zeggen dat je een buy-and- holdstrategie moet hebben. Neem je te veel risico, dan kan de fiscus je beschouwen als een speculant en betaal je 33 procent taks’, legt Spaas uit.

De fiscaliteit bevindt zich in een grijze zone. ‘Wanneer neem je te veel risico? Je kan heel wild doen met iets dat maar 1 procent van mijn vermogen voorstelt, dan heb je niet veel risico genomen. Maar als je de dogecoin ziet stijgen en je besluit je huis te verkopen en je gaat lenen bij familie en vrienden om in te spelen op een verdere stijging, dan is dat duidelijk riskant. Belastingtechnisch en ook qua rendement, denk ik, loop je het minste risico door cryptomunten te kopen om lang aan te houden.’

Wat mogelijk niet veel cryptofans weten, is dat ze een rekening op een buitenlands platform moeten aangeven. ‘Dat is een ‘rekening van elke aard’ en die moet vermeld worden in de belastingaangifte en meegedeeld aan het Centraal Aanspreekpunt (CAP)’, zegt Francis Adyns, de woordvoerder van de federale overheidsdienst Financiën. Tegelijk geeft Adyns toe dat veel van die platformen niet deelnemen aan internationale gegevensuitwisseling.’

Spaas repliceert: ‘Ik raad cliënten aan de rekening zeker aan te geven. De boetes zijn niet min. Het zou fijn zijn als de Nationale Bank het formulier gebruiksvriendelijker zou maken. Het formulier is nu niet echt geschikt voor de aangifte van dit soort accounts.’

6. Waar kan ik terecht als er iets misloopt?

‘Bij crypto draait alles om eigen verantwoordelijkheid’, stelt Haegebaert. ‘Als je besluit al je geld bij een cryptobeurs te zetten en die gaat failliet, dan is er geen depositogarantiestelsel van de overheid om op terug te vallen.’

7. Wat zijn de alternatieven?

Wilt u profiteren van de koersstijgingen van de grootste cryptomunt, de bitcoin, dan kunt u dat indirect doen door in een bitcoinfonds te stappen. Op Wall Street noteert het gesloten fonds Grayscale Bitcoin Trust, onder meer te koop via Lynx. Afgelopen week noteerde het fonds met een korting van 17 procent op de onderliggende bitcoin. Eerder dit jaar - tijdens de bitcoinhype - was dat gemakkelijk een premie van 25 procent.

‘Elk aandeel van Grayscale is een duizendste van een bitcoin’, legt Haegebaert uit. ‘Uiteindelijk wil het fonds zich net als veel andere partijen omzetten in een tracker, maar daar moet de Amerikaanse waakhond SEC nog over beslissen.’ In Europa zijn trackers wel toegestaan en kan je op verschillende beurzen - en via brokers als Bolero en Binck - bitcointrackers terugvinden van onder meer Van Eck en XBT.

Daarnaast kun je in bedrijven beleggen die op hun beurt in bitcoin zitten, zoals het data-analysebedrijf MicroStrategy en uiteraard de bouwer van e-auto’s Tesla. Al is het na enkele recente tweets behoorlijk onduidelijk of topman Elon Musk nog lang bitcoins zal aanhouden. Een ander alternatief is Coinbase, een van de grootste cryptoplatformen. Door de recente terugval van de bitcoin is het aandeel van Coinbase tegenover zijn piek in april gehalveerd.

Bij crypto draait alles om eigen verantwoordelijkheid. Er is geen depositogarantiestelsel om op terug te vallen.
Levi Haegebaert
Auteur ‘Bitcoin voor beginners’

8. Krijg ik rente op crypto?

Jawel, de rente bestaat in cryptoland. ‘Ik heb een deel van mijn munten bij Blockfi staan en dat betaalt op de bitcoin tot 5 procent rente per jaar’, zegt Haegebaert. ‘Het leent die bitcoins weer uit aan bedrijven die bitcoin nodig hebben of operatoren van cryptoautomaten. Let wel: wat ik doe, is niet zonder risico.’

‘Je kunt bij bepaalde cryptomunten ook aan staken doen (spreek uit: steken)’, voegt hij toe. ‘Staken is te vergelijken met het minen van bitcoins, alleen lever je hier geen stroom aan het netwerk, maar cryptomunten die je vastzet. Dat kan bijvoorbeeld bij ethereum 2.0.’ Volgens Spaas is het nog onduidelijk hoe de belastingdienst zal omgaan met de inkomsten uit staking. ‘Maar als het niet duidelijk is, ga er dan van uit dat je net als bij intresten 30 procent taks moet betalen.’

9. Wat met de milieu-impact?

Het minen van bitcoins vergt veel energie en veel van die energie komt uit landen als China, waar die veelal wordt opgewekt uit de verbranding van steenkool. Net om die reden besloot Tesla geen betalingen in de munt meer toe te staan. ‘Ik begrijp de bezorgdheid over het energieverbruik zeker’, repliceert Spaas. ‘Maar er komt verandering aan. Het is perfect mogelijk de oorsprong van de bitcoins te traceren via de blockchain. Als miners bekendmaken waar ze zitten, kunnen mensen ervoor kiezen bitcoins te kopen van delvers die bijvoorbeeld naast een stuwdam zitten. Mogelijk krijgen we binnenkort twee soorten bitcoins: een groene, die noteert met een premie, en een niet-groene. Maar misschien komt het niet zover.’

10. Wat is de volgende hype?

‘Waar ik ook heel enthousiast over ben, is mana van Decentraland’, zegt Haegebaert. ‘Dat is een virtuele wereld zoals Second Life, waar je grond kan kopen en een huis kan bouwen. Je kan er zelfs werken en naar feestjes gaan. Decentraland is gebouwd op ethereum en is in korte tijd uitgegroeid tot een gigantisch ecosysteem. Alle grote wisselmarkten hebben er grond gekocht en erop gebouwd. Het spel groeit enorm. Het is community based en open source, waardoor iedereen kan meestemmen over hoe Decentraland er gaat uitzien en welke mogelijkheden worden toegevoegd. Mana is in korte tijd gestegen van 8 naar 90 dollarcent. Maar als het spel nog populairder wordt, zullen mensen die munt meer en meer gebruiken.’

‘Ook de polkadot is interessant’, voegt de cryptoschrijver toe. ‘Dat is een uitdager van ethereum, maar veel schaalbaarder. Daarnaast kan het profiteren van de hype op de NFT-markt (eigendomscertificaat van een digitaal activum, red).’

Haegebaert: ‘Dit is louter om te spelen. De bitcoin is waar het voor mij om draait.’

Lees verder

Advertentie
Advertentie
Advertentie

Gesponsorde inhoud

Gesponsorde inhoud